| Nome do fundo | TANE FLEM FUNDO DE INVESTIMENTO EM CADEIAS PRODUTIVAS AGROINDUSTRIAIS IMOBILIÁRIO | CNPJ do fundo | |
| Nome da classe | TANE FLEM FUNDO DE INVESTIMENTO EM CADEIAS PRODUTIVAS AGROINDUSTRIAIS IMOBILIÁRIO | CNPJ da classe | 48.565.175/0001-72 |
| Data do Registro de Funcionamento | 14/11/2022 | Público alvo | INVESTIDOR PROFISSIONAL |
| Código ISIN | BRFLEMCTF001 | Classe exclusiva | NAO |
| Cotistas possuem vínculo familiar ou societário familiar | NAO | Classe Previdenciária | NAO |
| Tipo de classe previdenciária | | Classificação da autorregulação (se houver) | |
| Prazo de Duração | Indeterminado | Encerramento do exercício social | 30/06 |
| Mercado de negociação das cotas | BOLSA | Entidade administradora de mercado organizado, se for o caso | BM&FBOVESPA |
| Nome do Administrador | XP INVESTIMENTOS CORRETORA DE CÂMBIO, TÍTULOS E VAL MOB S/A | CNPJ do Administrador | 02.332.886/0001-04 |
| Competência | 06/2026 |
| 2. Investimentos |
| 2.1 | Descrição dos negócios realizados no período | Os negócios realizados no período seguiram a política de investimentos estabelecida no regulamento. |
| Relação dos Ativos adquiridos no período |
| Ativo | Objetivos | Montantes Investidos | Origem dos Recursos |
| OT SOBERANO | Ativo mantido por necessidade de liquidez | R$ 95.368.053,20 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69669 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 14.360.613,09 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69671 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 13.616.706,17 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69672 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 68.630.091,84 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69674 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 18.816.807,44 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69675 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 14.584.694,96 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69970 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 1.208.064,66 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69670 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 15.345.968,99 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69668 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 48.030.532,65 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69673 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 55.023.808,01 | Recursos de Caixa |
| MAT - 69667 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 55.062.992,01 | Recursos de Caixa |
| MAT - 14058 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 5.464.167,08 | Recursos de Caixa |
| MAT - 14059 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 3.935.324,56 | Recursos de Caixa |
| MAT - 14060 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 4.268.783,16 | Recursos de Caixa |
| MAT - 14061 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 5.439.123,22 | Recursos de Caixa |
| MAT - 14068 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 1.361.564,54 | Recursos de Caixa |
| MAT - 14069 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 1.389.802,02 | Recursos de Caixa |
| MAT - 14070 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 2.607.655,26 | Recursos de Caixa |
| MAT - 5372 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 13.643.707,33 | Recursos de Caixa |
| MAT - 5373 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 4.659.663,52 | Recursos de Caixa |
| MAT - 5374 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 4.723.079,70 | Recursos de Caixa |
| MAT - 5375 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 4.409.445,62 | Recursos de Caixa |
| MAT - 5378 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 16.882.266,30 | Recursos de Caixa |
| MAT - 5379 | Proporcionar aos seus cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo | R$ 14.272.539,68 | Recursos de Caixa |
| 2.2 |
Informações sobre a regularidade da inscrição dos imóveis rurais,
se houver, no
Cadastro Ambiental Rural – CAR ou explicação sobre sua desnecessidade
|
| Os imóveis rurais estão devidamente regularizados no Cadastro Ambiental Rural. |
| 4. Análise do Gestor sobre |
| 4.1 | Resultado no exercício findo |
| O fundo iniciou as suas atividades em 02/09/2022 e até o fechamento do mês de junho de 2026 não houve distribuição de rendimentos. O valor da cota patrimonial na data base é de R$ 150,94. |
| 4.2 |
Conjuntura econômica do segmento de atuação relativo ao período
findo
|
| O ano de 2026 até agora está sendo marcado por forte pressão de oferta no mercado de soja. O Brasil colheu nova safra recorde, estimada entre 178 e 179 milhões de toneladas, enquanto os Estados Unidos projetavam produção menor, ao redor de 116 milhões, e a China manteve ritmo contido de compras do produto americano. A concentração da colheita no Brasil e na Argentina sobrecarregou a logística e elevou rapidamente os fretes. Ao mesmo tempo, chuvas volumosas no Centro-Oeste atrasaram a colheita e comprometeram a qualidade dos grãos. Com baixa comercialização antecipada e necessidade de escoar a produção, os produtores aceleraram as vendas a preços correntes, o que pressionou as cotações internas: praças como Sorriso (MT) e Formosa (GO) operaram entre R$ 105 e R$ 108 por saca, e outras recuaram para cerca de R$ 100. Em março, o conflito entre Estados Unidos e Irã no Estreito de Ormuz elevou os preços do petróleo e dos fertilizantes e gerou instabilidade pontual nos portos. Ao final do semestre, a retomada das compras chinesas nos EUA e o esmagamento doméstico firme passaram a indicar uma reversão da tendência de preços. |
| 4.3 |
Perspectiva para o período seguinte com base na composição da
carteira
|
| Para o final do próximo período está previsto o recebimento dos valores referentes ao arrendamento das propriedades investidas que é indexado em sacas de soja. Ao longo do exercício, o montante total dos contratos de 154.850 sacas de soja será gradativamente negociado no mercado futuro buscando obter uma média dos valores da commodity no período. |
| 9. Assembleia Geral |
| 9.1 |
Endereços (físico ou eletrônico) nos quais os documentos relativos
à assembleia estarão
à disposição dos cotistas para análise
|
| Endereço físico: AVENIDA ATAULFO DE PAIVA 153, 5º ANDAR, LEBLON, RIO DE JANEIRO - RJ, CEP: 22440-032;
Endereção eletrônico: [email protected] |
| 9.2 |
Indicação dos meios de comunicação disponibilizados aos cotistas
para (i) a inclusão de
matérias na ordem do dia de assembleias gerais e o envio de documentos pertinentes às
deliberações
propostas; (ii) solicitação de lista de endereços físicos e eletrônicos dos demais
cotistas para envio de
pedido público de procuração
|
| Endereço eletrônico: [email protected] |
| 9.3 |
Descrição das regras e procedimentos aplicáveis à participação dos
cotistas em
assembleias gerais, incluindo (i) formalidades exigidas para a comprovação da qualidade
de cotista e
representação de cotistas em assembleia; (ii) procedimentos para a realização de
consultas formais, se
admitidas em regulamento; (iii) regras e procedimentos para a participação à distância e
envio de
comunicação escrita ou eletrônica de voto
|
| Poderão participar da Assembleia os cotistas inscritos no registro de cotistas do Fundo na data da convocação da respectiva Assembleia, seus representantes legais ou procuradores legalmente constituídos há menos de 1 (um) ano. Sendo assim, é necessário apresentar documento de identificação válido, no caso de cotista pessoa física, ou em caso de pessoa jurídica ou fundo de investimento, documento de identificação válido do(s) representante(s) acompanhado de cópia autenticada do estatuto/contrato social ou cópia simples do regulamento e procuração específica para comprovar poderes. Em caso de cotista representado por procurador, a procuração deve trazer poderes específicos para prática do voto e estar com firma reconhecida. No caso de consultas formais, deverão ser observados os prazos e condições específicas a cada consulta conforme detalhado em seu edital, observado sempre o prazo mínimo previsto em regulamento e na regulamentação vigente. O procedimento para verificação da qualidade de cotista e sua representação acima descrita também é aplicável neste caso. |
| 9.4 | Práticas para a realização de assembleia por meio eletrônico |
| A Assembleia Geral de Cotistas será instalada com a presença de pelo menos 01 (um) Cotista, sendo que as deliberações poderão ser realizadas mediante processo de consulta formal, sem a necessidade de reunião presencial de cotistas, por meio de correspondência escrita ou eletrônica (e-mail), plataforma eletrônica ou via mecanismo digital “click through”, a ser realizado pelo Administrador junto a cada Cotista do Fundo, desde que observadas as formalidades previstas na Instrução CVM 472. Cada Cota corresponderá ao direito de 01 (um) voto na Assembleia Geral de Cotistas. |
| 10. Remuneração do Administrador e do Gestor |
| 10.1 | Política de remuneração definida em regulamento | Taxa de Administração: 0,04% (quatro centésimos por cento) ao ano, sobre o Patrimônio Líquido inicial da Classe, acrescido do valor das novas Cotas emitidas e integralizadas, observado o valor mínimo mensal de R$ 7.500,00 (sete mil e quinhentos reais), atualizado anualmente pelo IPCA.
Taxa de Gestão: 0,50% (cinquenta centésimos por cento) sobre o Capital Comprometido, acrescido do valor das novas Cotas emitidas e integralizadas, atualizado anualmente pelo IPCA. Adicionalmente, a Classe pagará à Gestora uma taxa de gestão extraordinária, independentemente dos valores da Taxa de Administração e da Taxa de Gestão, no valor de R$ 7.714.000,00 (sete milhões e setecentos e catorze mil reais), a qual será paga de forma imediata e integral no 1º (primeiro) dia útil subsequente ao encerramento da primeira oferta de Cotas, diretamente pela Classe à Gestora. |
| Valor pago no ano de referência (R$) | % sobre o patrimônio contábil | % sobre o patrimônio a valor de mercado |
| R$ 2.241.884,97 | 0,40% | 0,40% |
| Diretor Responsável pelo Fundo |
| 11.2 |
| Nome | Lizandro Sommer Arnoni |
| Idade | 50 |
| Profissão | Administrador |
| CPF | 279.902.288-07 |
| E-mail | [email protected] |
| Formação acadêmica | Administração de Empresas |
| Quantidade de cotas detidas da Classe | 0 |
| Quantidade de cotas da Classe compradas no período | 0 |
| Quantidade de cotas da Classe vendidas no período | 0 |
| Data de início na função | 29/09/2021 |
| Principais experiências profissionais durante os últimos 5 anos |
| Nome da Empresa | Período | Cargo e funções inerentes ao cargo | Atividade Principal da Empresa |
| XP Investimentos CCTVM S.A. | Desde setembro de 2021 | Diretor de Administração Fiduciária | Diretor responsável pelos serviços de administração fiduciária |
| BNY Mellon Serviços Financeiros DTVM | março de 2015 a agosto de 2021 | Diretor Executivo | Diretor Executivo responsável pelos serviços de administração fiduciária, custódia e controladoria |
|
Descrição de qualquer dos seguintes eventos que tenham ocorrido
durante os últimos 5
anos
|
| Evento | Descrição |
| Qualquer condenação criminal | Não |
|
Qualquer condenação em processo administrativo da CVM e as penas
aplicadas
| Não |
| 14. Política de divulgação de informações |
| 14.1 |
Descrever a política de divulgação de ato ou fato relevante adotada
pelo administrador,
ou disponibilizar o link correspondente da página do administrador na rede mundial de
computadores,
indicando os procedimentos relativos à manutenção de sigilo acerca de informações
relevantes não divulgadas,
locais onde estarão disponíveis tais informações, entre outros aspectos
|
| Todos os atos ou fatos relevantes do Fundo são divulgados na página do Administrador (www.xpi.com.br/administracao-fiduciaria/), do Fundo e sistema FundosNet da B3 S.A.- Brasil, Bolsa e Balcão (˜B3˜). |
| 14.2 |
Descrever a política de negociação de cotas, se houver, ou
disponibilizar o link
correspondente da página do administrador na rede mundial de computadores
|
| O Fundo não possui política de negociação de cotas. |
| 14.3 |
Descrever a política de exercício do direito de voto em
participações societárias, ou
disponibilizar o link correspondente da página do administrador na rede mundial de
computadores
|
| A Política de Exercício de Direito de Votos está disponível no site do Gestor. |
| 14.4 |
Relacionar os funcionários responsáveis pela implantação,
manutenção, avaliação e
fiscalização da política de divulgação de informações, se for o caso
|
| N/A |
| 16. Política de distribuição de resultados |
|
Política de distribuição de resultados, incluindo a periodicidade e
a base de cálculo
com a conciliação da distribuição do exercício
| Os Cotistas, por meio da Assembleia de Cotistas ordinária, a ser realizada anualmente, em até 60 (sessenta) dias após o encaminhamento das demonstrações contábeis à CVM, deliberarão sobre o tratamento a ser conferido aos resultados apurados no exercício social findo. A Classe poderá, nos termos da legislação aplicável, distribuir aos Cotistas os resultados auferidos pela Classe, em regime de competência, independentemente da realização de Assembleia de Cotistas. Caso a Classe tenha auferido resultado positivo em um determinado período, este será distribuído aos Cotistas, em percentual a ser estipulado pela Gestora. Sem prejuízo do disposto neste Capítulo, eventual resultado auferido pela Classe poderá ser distribuído aos Cotistas sempre no 10º (décimo) Dia Útil do mês subsequente ao de recebimento, considerando a situação patrimonial da Classe no último Dia Útil do mês anterior. Adicionalmente, os pagamentos dos eventos de rendimentos e amortizações realizados por meio da B3 seguirão os seus prazos e procedimentos e abrangerão todas as Cotas custodiadas eletronicamente junto à B3, de forma igualitária, sem distinção entre os Cotistas. |