| Nome do Fundo/Classe: | FIAGRO JGP CRÉDITO - FIAGRO - IMOBILIÁRIO DE RESPONSABILIDADE LIMITADA | CNPJ do Fundo/Classe: | 42.888.292/0001-90 |
| Data de Funcionamento: | 23/11/2021 | Público Alvo: | Investidores em Geral |
| Código ISIN: | BRJGPXCTF006 | Quantidade de cotas emitidas: | 2.141.248,00 |
| Fundo/Classe Exclusivo? | Não | Cotistas possuem vínculo familiar ou societário familiar? | Não |
| Classificação autorregulação: | Classificação: PapelSubclassificação: HíbridoGestão: AtivaSegmento de Atuação: Outros | Prazo de Duração: | Indeterminado |
| Data do Prazo de Duração: | Encerramento do exercício social: | 30/06 | |
| Mercado de negociação das cotas: | Bolsa | Entidade administradora de mercado organizado: | BM&FBOVESPA |
| Nome do Administrador: | BANCO DAYCOVAL S.A. | CNPJ do Administrador: | 62.232.889/0001-90 |
| Endereço: | AV. PAULISTA, 1793, 2° andar- Bela Vista- São Paulo- SP- 01311200 | Telefones: | (11) 3138-0921(11) 3138-1678(11) 3138-1678 |
| Site: | www.daycoval.com.br | E-mail: | [email protected] |
| Competência: | 06/2025 |
1. |
Prestadores de serviços |
CNPJ |
Endereço |
Telefone |
| 1.1 | Gestor: JGP GESTÃO DE CRÉDITO LTDA. | 13.189.882/0001-27 | Rua Humaitá, nº 275, 11º andar (parte) e 12º andar, Humaitá, CEP 22261-005. Rio de Janeiro - RJ | (11) 4878-0001 |
| 1.2 | Custodiante: BANCO DAYCOVAL S.A. | 62.232.889/0001-90 | Avenida Paulista, nº 1.793, Bela Vista, CEP 01.311-200, | (11) 3138-0921 |
| 1.3 | Auditor Independente: MCS | 23.854.307/0001-55 | R. S. José, 70 - andar 17 - Centro, Rio de Janeiro - RJ, 20010-020 | (21) 2533-1122 |
| 1.4 | Formador de Mercado: | ../- | ||
| 1.5 | Distribuidor de cotas: ÓRAMA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A. | 13.293.225/0001-25 | Av Presidente Juscelino Kubitschek, 1830 - 5 andar, CEP 04530-040 | (21)3797-8000 |
| 1.6 | Consultor Especializado: | ../- | ||
| 1.7 | Empresa Especializada para administrar as locações: | ../- |
| 1.8 | Outros prestadores de serviços¹: | |||
|---|---|---|---|---|
| Não possui informação apresentada. | ||||
2. |
Investimentos FII |
| 2.1 | Descrição dos negócios realizados no período | |||
| Relação dos Ativos adquiridos no período | Objetivos | Montantes Investidos | Origem dos recursos | |
| COTAS DE FIDC-CF 170420008 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 589.051,00 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA024008C2 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 11.497.317,59 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA02300MJ9 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 1.296.106,93 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA02300MJ9 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 4.050.465,77 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA02300MJ9 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 151.616,08 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA02300MJ9 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 1.138.173,52 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA024004H5 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 2.059.438,14 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA02300GCY | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 3.676.385,60 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA024004H6 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 842.790,48 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA023003UX | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 3.025.289,94 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA024004H6 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 1.724.301,17 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA022009KI | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 43.437,06 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA024004H7 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 5.149.328,33 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA02300Q8I | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 1.089.752,76 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA0240060P | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 1.656.688,83 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA02500335 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 3.495.577,04 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA024004H7 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 942.631,56 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA024004H5 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 7.714.663,42 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA0240060P | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 1.940.498,06 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA023000XD | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 1.985.125,14 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| CRA-CRA024006N5 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 8.737.284,65 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
| LETRA FINANCEIRA TESOURO-LFT00002BEB0 | Ganho de capital - Rentabilização da carteira | 681.369,60 | Recurso próprios - Caixa e/ou emissão de cotas | |
3. |
Programa de investimentos para os exercícios seguintes, incluindo, se necessário, as informações descritas no item 1.1 com relação aos investimentos ainda não realizados: |
| O programa de investimento do Fundo para os exercícios seguintes seguirá a política de investimentos, em conformidade com o regulamento do Fundo. |
4. |
Análise do administrador sobre: |
| 4.1 | Resultado do fundo no exercício findo |
| Os resultados do fundo de investimento podem ser consultados diretamente na demonstração financeira do fundo (DF). Esta documentação estara disponível para consulta em: (https://fnet.bmfbovespa.com.br/fnet/publico/abrirGerenciadorDocumentosCVM), e proporciona uma visão detalhada do desempenho e das operações realizadas ao longo do período. |
| 4.2 | Conjuntura econômica do segmento do mercado imobiliário de atuação relativo ao período findo |
| Em 2025, o mercado de Fundos de Investimento Imobiliário (FIIs) no Brasil manteve sua relevância no cenário financeiro, registrando desempenho expressivo tanto em valorização de cotas quanto na distribuição de dividendos. O IFIX acumulou alta aproximada de 11% a 12% no primeiro semestre, impulsionado pela reversão do pessimismo do final de 2024, por valuations atrativos, pelo fluxo de entrada de investidores e por um ambiente de juros elevados porém mais previsíveis, com a Selic em torno de 15% ao ano. Para 2026, a conjuntura econômica dos FIIs dependerá da trajetória fiscal e monetária. Um eventual ciclo de redução da Selic, sustentado por maior previsibilidade nas contas públicas e inflação controlada, tende a favorecer a valorização dos fundos, especialmente em segmentos mais sensíveis ao ciclo econômico, como lajes corporativas e shoppings. Já os fundos de recebíveis e logísticos devem continuar como pilares de estabilidade e diversificação. Por outro lado, a persistência de incertezas fiscais ou de pressões inflacionárias pode adiar esse movimento, mantendo parte do setor pressionada. Ainda assim, os FIIs seguem consolidados como alternativa sólida de diversificação e renda passiva dentro do mercado de capitais brasileiro. |
| 4.3 | Perspectiva para o período seguinte com base na composição da carteira |
| A perspectiva para o restante de 2025 é de um cenário mais estável, mas ainda cercado de cautela. Embora alguns segmentos, como recebíveis e logística, apresentem oportunidades consistentes, setores como escritórios e shoppings seguem em fase de ajustes e podem enfrentar maior volatilidade. As incertezas fiscais e a manutenção da taxa de juros em patamar elevado seguem como desafios relevantes, mas, por outro lado, o interesse dos investidores em diversificação e geração de renda passiva deve sustentar a atratividade dos FIIs como alternativa no mercado de capitais. |
5. |
Riscos incorridos pelos cotistas inerentes aos investimentos do FII: |
| Ver anexo no final do documento. Anexos |
| 6. | Valor Contábil dos ativos imobiliários do FII | Valor Justo, nos termos da ICVM 516 (SIM ou NÃO) | Percentual de Valorização/Desvalorização apurado no período | |
|---|---|---|---|---|
| Relação de ativos imobiliários | Valor (R$) | |||
| COTAS DE FIDC-CF 170420008 | 589.051,00 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA02300TBM | 14.726.182,93 | SIM | -0,02% | |
| CRA-CRA022009KI | 588.351,48 | SIM | -0,56% | |
| CRA-CRA023006SH | 35.351,93 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023006SH | 174.121,45 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023006SH | 121.357,37 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023006SH | 196.810,00 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA02200DKY | 1.563.604,43 | SIM | 6,48% | |
| CRA-CRA020001E5 | 935.891,68 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA02200DKY | 10.790.503,37 | SIM | 3,61% | |
| CRA-CRA022009KI | 3.136.525,52 | SIM | -0,56% | |
| CRA-CRA022009KI | 419.889,71 | SIM | -0,54% | |
| CRA-CRA0230099D | 3.623.610,02 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA02200CT5 | 4.080.700,33 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA022009KI | 172.003,01 | SIM | -0,54% | |
| CRA-CRA02300Q8I | 5.394.004,25 | SIM | 0,03% | |
| CRA-CRA02300O8I | 11.509.531,50 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA02300TXU | 5.739.691,20 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA022009KI | 252.439,72 | SIM | -0,53% | |
| CRA-CRA022009KI | 1.416.495,40 | SIM | -0,52% | |
| CRA-CRA0240060P | 4.026.257,23 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA024008C2 | 12.745.887,50 | SIM | 0,11% | |
| CRA-CRA02300MJ9 | 1.306.788,07 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA02300MJ9 | 4.083.845,40 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA02300MJ9 | 152.865,54 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA02300MJ9 | 1.147.553,13 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA024004H5 | 2.056.911,34 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA02300GCY | 3.690.116,06 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA024004H6 | 842.266,96 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023003UX | 3.022.627,18 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA024004H6 | 1.727.674,43 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA022009KI | 565.586,38 | SIM | 12,02% | |
| CRA-CRA024004H7 | 5.154.820,63 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA02300Q8I | 1.092.487,13 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA0240060P | 1.656.657,55 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA02500335 | 3.504.951,07 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA024004H7 | 944.363,14 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA024004H5 | 7.736.043,53 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA0240060P | 1.940.459,58 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023000XD | 1.984.887,82 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA022009VM | 3.045.546,97 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA022009VM | 7.613,87 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA02300Q8H | 9.466.619,44 | SIM | 0,02% | |
| CRA-CRA02300VY1 | 14.673.552,98 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA024006N5 | 8.741.934,91 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023006SH | 407.866,30 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023006SH | 701.234,55 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023006SH | 949.753,34 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023006SH | 998.296,29 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023000XD | 1.900.276,25 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA023000XD | 3.414.325,58 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA023006SH | 3.769.993,14 | SIM | 0,00% | |
| CRA-CRA023000XD | 7.646.894,79 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA022009VM | 1.346.893,15 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA020001E5 | 1.018.965,21 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA021005M0 | 2.297.301,56 | SIM | 0,01% | |
| CRA-CRA022009KI | 2.529.456,07 | SIM | -0,56% | |
| 6.1 | Critérios utilizados na referida avaliação |
| Entende-se por valor justo o valor pelo qual um ativo pode ser trocado ou um passivo liquidado entre partes independentes, conhecedoras do negócio e dispostas a realizar a transação, sem que represente uma operação forçada, conforme instrução CVM 516, Art. 7º §1º. Os Ativos serão precificados de acordo com procedimentos para registro e avaliação de títulos e valores mobiliários, conforme estabelecido na regulamentação em vigor (tais como o critério de marcação a mercado) e de acordo com o manual de precificação adotado pelo Custodiante. O manual está disponível para consulta no website: https://www.daycoval.com.br/investimentos/mercadocapitais/politicas-manuais-documento |
| 7. | Relação de processos judiciais, não sigilosos e relevantes | ||||||
| Não possui informação apresentada. | |||||||
| 8. | Relação de processos judiciais, repetitivos ou conexos, baseados em causas jurídicas semelhantes, não sigilosos e relevantes | |||
| Não possui informação apresentada. | ||||
| 9. | Análise dos impactos em caso de perda e valores envolvidos relacionados aos processos judiciais sigilosos relevantes: |
| Não possui informação apresentada. |
10. |
Assembleia Geral |
| 10.1 | Endereços (físico ou eletrônico) nos quais os documentos relativos à assembleia geral estarão à disposição dos cotistas para análise: |
| Avenida Paulista, 1.793 - 2° andar
https://www.daycoval.com.br/institucional/mercado-de-capitais |
| 10.2 | Indicação dos meios de comunicação disponibilizados aos cotistas para (i) a inclusão de matérias na ordem do dia de assembleias gerais e o envio de documentos pertinentes às deliberações propostas; (ii) solicitação de lista de endereços físicos e eletrônicos dos demais cotistas para envio de pedido público de procuração. |
| Correio eletrônico, website do administrador fiduciário (https://www.daycoval.com.br/institucional/mercado-de-capitais) e na página do FI AGRO na CVM (https://cvmweb.cvm.gov.br/swb/default.asp?sg_sistema=fundosreg) |
| 10.3 | Descrição das regras e procedimentos aplicáveis à participação dos cotistas em assembleias gerais, incluindo (i) formalidades exigidas para a comprovação da qualidade de cotista e representação de cotistas em assembleia; (ii) procedimentos para a realização de consultas formais, se admitidas em regulamento; (iii) regras e procedimentos para a participação à distância e envio de comunicação escrita ou eletrônica de voto. |
| De acordo com o regulamento, artigo 4.9 - O Administrador poderá contratar formador de mercado para as cotas do Fundo, independentemente de prévia aprovação da Assembleia Geral de Cotistas. 4.10 O Administrador deverá prover o Fundo com os seguintes serviços, seja prestando-os diretamente, hipótese em que deve estar habilitado para tanto, ou indiretamente: (i) manutenção de departamento técnico habilitado a prestar serviços de análise e acompanhamento de projetos relacionados a atividades integrantes da cadeia produtiva agroindustrial; (ii) atividades de tesouraria, de controle e processamento dos títulos e valores mobiliários; (iii) escrituração de cotas; (iv) custódia de ativos financeiros; e(v) auditoria independente |
| 10.3 | Práticas para a realização de assembleia por meio eletrônico. |
| A convocação da Assembleia Geral de Cotistas deve ser feita por correspondência eletrônica encaminhada a cada cotista, observadas as seguintes disposições: (i) da convocação constarão, obrigatoriamente, dia, hora e local em que será realizada a Assembleia Geral de Cotistas; (ii) a convocação da Assembleia Geral de Cotistas deverá enumerar, expressamente, na ordem do dia, todas as matérias a serem deliberadas, não se admitindo que sob a rubrica de assuntos gerais haja matérias que dependam de deliberação da Assembleia Geral de Cotistas; e (iii) o aviso de convocação deve indicar o local onde o cotista pode examinar os documentos pertinentes à proposta a ser submetida à apreciação da Assembleia Geral de Cotistas. |
11. |
Remuneração do Administrador |
| 11.1 | Política de remuneração definida em regulamento: | ||
| Pelos serviços de administração, gestão, controladoria e escrituração de cotas, o Fundo pagará uma taxa de administração equivalente a 1,13% (um inteiro e treze décimos por cento) ao ano, sendo que, em relação ao montante destinado ao Administrador, observado o valor mínimo mensal de (i) R$ 10.000,00 (dez mil reais) nos primeiros 6 (seis) meses a contar da data da primeira integralização de Cotas do Fundo, (ii) R$ 13.000,00 (treze mil reais) a partir do 7º (sétimo) mês até o 12º (décimo segundo) mês a contar da data da primeira integralização de Cotas do Fundo, (iii) R$ 15.000,00 (quinze mil reais) a partir do 13º (décimo terceiro) mês a contar da data da primeira integralização de Cotas do Fundo, sendo tais valores mínimos atualizados anualmente pelo IGP-M ou índice que vier a substituí-lo (“Taxa de Administração”). 14.2 A Taxa de Administração será calculada sobre o patrimônio líquido do Fundo e paga até o 5º (quinto) Dia Útil do mês subsequente aos serviços prestados, a partir do início das atividades do Fundo, considerada a primeira integralização de cotas do Fundo. | |||
| Valor pago no ano de referência (R$): | % sobre o patrimônio contábil: | % sobre o patrimônio a valor de mercado: | |
| 0,00 | 0,00% | 0,00% | |
12. |
Governança |
| 12.1 | Representante(s) de cotistas | |||
| Não possui informação apresentada. | ||||
| 12.2 | Diretor Responsável pelo FII | |||
| Nome: | Erick Warner de Carvalho | Idade: | 45 | |
| Profissão: | Diretor de Administração Fiduciária | CPF: | 27764653861 | |
| E-mail: | [email protected] | Formação acadêmica: | Administração de Empresas | |
| Quantidade de cotas detidas do FII: | 0,00 | Quantidade de cotas do FII compradas no período: | 0,00 | |
| Quantidade de cotas do FII vendidas no período: | 0,00 | Data de início na função: | 25/09/2020 | |
| Principais experiências profissionais durante os últimos 5 anos | ||||
| Não possui informação apresentada. | ||||
| Descrição de qualquer dos seguintes eventos que tenham ocorrido durante os últimos 5 anos | ||||
| Evento | Descrição | |||
| Qualquer condenação criminal | ||||
| Qualquer condenação em processo administrativo da CVM e as penas aplicadas | ||||
| 13. | Distribuição de cotistas, segundo o percentual de cotas adquirido. | |||||
| Faixas de Pulverização | Nº de cotistas | Nº de cotas detidas | % de cotas detido em relação ao total emitido | % detido por PF | % detido por PJ | |
| Até 5% das cotas | 5.991,00 | 2.141.248,00 | 100,00% | 91,25% | 8,75% | |
| Acima de 5% até 10% | 0,00 | 0,00 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | |
| Acima de 10% até 15% | 0,00 | 0,00 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | |
| Acima de 15% até 20% | 0,00 | 0,00 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | |
| Acima de 20% até 30% | 0,00 | 0,00 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | |
| Acima de 30% até 40% | 0,00 | 0,00 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | |
| Acima de 40% até 50% | 0,00 | 0,00 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | |
| Acima de 50% | 0,00 | 0,00 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | |
14. |
Transações a que se refere o art. 34 e inciso IX do art.35, da Instrução CVM nº 472, de 2008 |
| Não possui informação apresentada. |
15. |
Política de divulgação de informações |
| 15.1 | Descrever a política de divulgação de ato ou fato relevante adotada pelo administrador, ou disponibilizar o link correspondente da página do administrador na rede mundial de computadores, indicando os procedimentos relativos à manutenção de sigilo acerca de informações relevantes não divulgadas, locais onde estarão disponíveis tais informações, entre outros aspectos. |
| A divulgação de ato ou fato relevante pela Administradora é realizada nos termos da regulamentação aplicável e seu conteúdo é disponibilizado no sistema Fundos.Net (https://fnet.bmfbovespa.com.br/fnet/publico/abrirGerenciadorDocumentosCVM), vinculado à CVM e à B3, bem como no site da Administradora https://www.daycoval.com.br/investimentos/mercado-capitais/informacoes-cotista |
| 15.2 | Descrever a política de negociação de cotas do fundo, se houver, ou disponibilizar o link correspondente da página do administrador na rede mundial de computadores. |
| A política de negociação de cotas do fundo, se houver, pode ser consultada através dos links: https://www.daycoval.com.br/investimentos/mercado-capitais/informacoes-cotista e/ou https://fnet.bmfbovespa.com.br/fnet/publico/abrirGerenciadorDocumentosCVM |
| 15.3 | Descrever a política de exercício do direito de voto em participações societárias do fundo, ou disponibilizar o link correspondente da página do administrador na rede mundial de computadores. |
| A política de exercício do direito de voto em participações societárias do fundo, se houver, pode ser consultada através dos links: https://www.daycoval.com.br/investimentos/mercado-capitais/informacoes-cotista e/ou https://fnet.bmfbovespa.com.br/fnet/publico/abrirGerenciadorDocumentosCVM |
| 15.4 | Relacionar os funcionários responsáveis pela implantação, manutenção, avaliação e fiscalização da política de divulgação de informações, se for o caso. |
| O Administrador possui equipes direcionadas para asseguração do cumprimento da política de divulgação de informações do Fundo com segregação de funções para elaboração, validação e envio de informações. |
| 16. | Regras e prazos para chamada de capital do fundo: |
| As regras e prazos para chamada de capital do Fundo, se houver, estarão previstas nos documentos relativos às ofertas de distribuição de cada emissão de cotas. |
| Anexos |
| 5. Fatores de Risco |
| 1. | A relação de prestadores de serviços de que trata o item 1.8 deve ser indicada quando o referido prestador de serviços representar mais de 5% das despesas do FII |