Nome do Fundo: | RB CAPITAL RECEBÍVEIS IMOBILIÁRIOS FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO - FII | CNPJ do Fundo: | 35.689.733/0001-60 |
Data de Funcionamento: | 17/01/2020 | Público Alvo: | Investidores em Geral |
Código ISIN: | BRRRCICTF005 | Quantidade de cotas emitidas: | 481.757,00 |
Fundo Exclusivo? | Não | Cotistas possuem vínculo familiar ou societário familiar? | Não |
Classificação autorregulação: | Mandato: RendaSegmento de Atuação: Títulos e Val. Mob.Tipo de Gestão: Ativa | Prazo de Duração: | Indeterminado |
Data do Prazo de Duração: | | Encerramento do exercício social: | 31/12 |
Mercado de negociação das cotas: | Bolsa | Entidade administradora de mercado organizado: | BM&FBOVESPA |
Nome do Administrador: | BRL TRUST DISTRIBUIDORA DE TITULOS E VALORES MOBILIARIOS S.A. | CNPJ do Administrador: | 13.486.793/0001-42 |
Endereço: | Rua Iguatemi,
151,
19º andar-
Itaim Bibi-
São Paulo-
SP-
01451-011 | Telefones: | (11)31330350 |
Site: | www.brltrust.com.br | E-mail: | juridico.fii@brltrust.com.br |
Competência: | 12/2022 | | |
1.
|
Prestadores de serviços
|
CNPJ
|
Endereço
|
Telefone
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1.1
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Gestor: RB CAPITAL ASSET MANEGEMENT LTDA | 07.981.934/0001-09 | Av. Brig. Faria Lima, nº 4.440, 11º andar, Itaim Bibi, CEP 04538-132 | (11) 3127-2700 |
1.2
|
Custodiante: BRL TRUST DTVM S.A. | 13.486.793/0001-42 | Rua Iguatemi, 151, 19° Andar - CEP 01451-011 São Paulo/SP | (11) 3133-0350 |
1.3
|
Auditor Independente: GRANT THORNTON AUDITORES INDEPENDENTES | 10.830.108/0001-65 | Av. Paulista, nº 37, 1º andar (Cj. 12), Bela Vista | (11) 3886-5100 |
1.4
|
Formador de Mercado: | ../- | | |
1.5
|
Distribuidor de cotas: RB CAPITAL INVESTIMENTOS DISTR. DE TÍT E VALORES MOB LTDA | 07.981.934/0001-09 | Av. Brigadeiro Faria Lima, nº 4.440 11º andar, Itaim Bibi - CEP 04538-132 - São Paulo/SP | (11) 3127-2700 |
1.6
|
Consultor Especializado: | ../- | | |
1.7
|
Empresa Especializada para administrar as locações: | ../- | | |
2.1
| Descrição dos negócios realizados no período |
Relação dos Ativos adquiridos no período | Objetivos | Montantes Investidos | Origem dos recursos |
FII CAPI SEC - CPTS11 | Benefícios futuros | 514.073,68 | Recursos próprios / emissão de cotas |
FII CSHG CRI - HGCR11 | Benefícios futuros | 69.437,32 | Recursos próprios / emissão de cotas |
FII MOGNO HG - MGCR11 | Benefícios futuros | 980.314,28 | Recursos próprios / emissão de cotas |
FII PLURAL R - PLCR11 | Benefícios futuros | 157.013,88 | Recursos próprios / emissão de cotas |
FII RBRHGRAD - RBRR11 | Benefícios futuros | 133.227,97 | Recursos próprios / emissão de cotas |
CIBRASEC - CRI_18J0698011 | Benefícios futuros | 1.004.212,44 | Recursos próprios / emissão de cotas |
CIBRASEC - CRI_18J0698011 | Benefícios futuros | 2.000.536,72 | Recursos próprios / emissão de cotas |
CIBRASEC - CRI_18J0698011 | Benefícios futuros | 1.692.108,05 | Recursos próprios / emissão de cotas |
HABITASEC S.A - CRI_19G0228153 | Benefícios futuros | 1.499.264,56 | Recursos próprios / emissão de cotas |
TRUE SEC S.A. - CRI_19J0714175 | Benefícios futuros | 1.847.944,85 | Recursos próprios / emissão de cotas |
OURINVESTSEC - CRI_20I0905816_DU | Benefícios futuros | 3.001.077,93 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VIRGOSEC - CRI_20J0668136 | Benefícios futuros | 1.500.875,90 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VERT S/A - CRI_20J0837185 | Benefícios futuros | 3.899.976,19 | Recursos próprios / emissão de cotas |
TRUE SEC S.A. - CRI_21D0524613 | Benefícios futuros | 3.500.000,00 | Recursos próprios / emissão de cotas |
TRUE SEC S.A. - CRI_21D0524613 | Benefícios futuros | 452.599,52 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VERT S/A - CRI_21D0696194 | Benefícios futuros | 1.000.000,00 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VERT S/A - CRI_21D0696194 | Benefícios futuros | 251.124,37 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VERT S/A - CRI_21D0696194 | Benefícios futuros | 250.374,23 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VERT S/A - CRI_21D0696194 | Benefícios futuros | 502.576,14 | Recursos próprios / emissão de cotas |
TRUE SEC S.A. - CRI_21H0748748 | Benefícios futuros | 1.500.000,00 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VIRGOSEC - CRI_21H0888186 | Benefícios futuros | 3.000.194,83 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VIRGOSEC - CRI_21K0637078 | Benefícios futuros | 2.000.000,00 | Recursos próprios / emissão de cotas |
VERT S/A - CRI_21L0329277 | Benefícios futuros | 2.000.000,00 | Recursos próprios / emissão de cotas |
4.2
| Conjuntura econômica do segmento do mercado imobiliário de atuação relativo ao período findo |
Em 2020, o IFIX acumulou desempenho negativo de -10,2%. No ano que foi marcado pela crise da pandemia e consequente lockdowns sendo decretados ao redor do mundo com profundos impactos socioeconômicos. Nesse ambiente o IFIX chegou a recuar mais de 30% na mínima do ano.
Apesar do cenário ainda desafiador trazido pela pandemia, o mercado de fundos imobiliários continuou mostrando crescimento robusto, registrando conquistas importantes para o setor. Como principal destaque, o número de investidores que aplicam em FIIs ultrapassou o marco de um milhão de pessoas no mês de agosto. Segundo números divulgados pela B3, o número de pessoas físicas que investem em FIIs registrou crescimento de 82% no ano de 2020.
Vale destacar também a evolução no número de FIIs registrados pela CVM, que passou de 464 no final de 2019, para mais de 537 fundos em 2020. Já o número de FIIs listados na B3 saiu de 250 FIIs em 2019 para 301 FIIs. Em linha com o volume de ofertas e captações, que continuou em ritmos recordes. O volume de recursos captados em ofertas públicas (ICVM 400) em 2020, ultrapassou o volume recorde captado em 2019 de R$ 23 bilhões, batendo R$ 25 bilhões.
Além disso, em 2020 teve início a modalidade de aluguel de FIIs que segue o mesmo mecanismo de aluguel no mercado de ações – os investidores poderão colocar as cotas para alugar, podendo gerar uma renda extra para o investidor. Tal movimento vai de encontro com o desenvolvimento e maturação da indústria de Fundos Imobiliários. |
4.3
| Perspectiva para o período seguinte com base na composição da carteira |
O portfólio do RFOF11 segue bastante diversificado setorialmente, pulverizado em 37 fundos, com maior exposição no estado de São Paulo e em ativos de alta qualidade.
Do total, 75,1% dos FIIs do RFOF11 são considerados “tijolo” (FIIs que possuem e gerem os próprios imóveis). Deste percentual, 48% dos imóveis são edifícios de alta qualidade técnica, classificados entre A e A+ pela consultoria imobiliária SiiLA Brasil. Por região, 64,9% do total dos imóveis estão localizados no estado de São Paulo. Os contratos são bastante pulverizados, reduzindo o risco de concentração e mais de 77% dos contratos possuem mais de três anos de prazo até o vencimento. Já olhando para os indicadores de inflação que corrige os aluguéis, temos uma divisão equilibrada entre IGP-M e IPCA.
Os demais 24,9% do fundo estão alocados em FIIs de Recebíveis imobiliários, sendo que 65% dessa exposição está alocado em fundos de CRI high grade e com maior exposição ao risco corporativo, que consideramos como os mais resilientes do setor. No que diz respeito à exposição dos indexadores dos CRI, temos equilibrado a nossa exposição entre inflação e CDI. Vale salientar que, apesar do baixo rendimento atual do CDI, o nosso posicionamento no indexador reflete a nossa estratégia de proteger a carteira do RFOF11, principalmente diante da alta volatilidade na curva de juros que temos observado ao longo do ano. |
6.
| Valor Contábil dos ativos imobiliários do FII | Valor Justo, nos termos da ICVM 516 (SIM ou NÃO) | Percentual de Valorização/Desvalorização apurado no período |
Relação de ativos imobiliários | Valor (R$) |
CIBRASEC - CRI_18J0698011 | 999.076,78 | SIM | -0,51% |
CIBRASEC - CRI_18J0698011 | 1.979.303,07 | SIM | -1,06% |
CIBRASEC - CRI_18J0698011 | 1.696.545,49 | SIM | 0,26% |
HABITASEC S.A - CRI_19G0228153 | 1.451.894,09 | SIM | -3,16% |
RBCAPITALSEC - CRI_19H0182182 | 1.722.627,16 | SIM | -36,75% |
TRUE SEC S.A. - CRI_19J0714175 | 1.225.436,99 | SIM | -33,69% |
VIRGOSEC - CRI_19K0981679 | 2.586.976,50 | SIM | 1,88% |
FORTE SEC S.A - CRI_19L0883469 | 2.031.718,04 | SIM | 1,50% |
TRAVESSIA SEC S.A. - CRI_19L0899539 | 2.983.271,85 | SIM | -0,70% |
BARI SEC - CRI_20E0031084 | 543.093,18 | SIM | -59,73% |
FORTE SEC S.A - CRI_20G0684774 | 3.117.606,88 | SIM | 3,90% |
HABITASEC S.A - CRI_20G0926014 | 2.712.181,66 | SIM | 8,37% |
HABITASEC S.A - CRI_20I0718026 | 1.094.938,91 | SIM | -27,00% |
OURINVESTSEC - CRI_20I0905816_DU | 2.980.622,94 | SIM | -0,68% |
VIRGOSEC - CRI_20J0668136 | 1.539.385,05 | SIM | 2,57% |
VERT S/A - CRI_20J0837185 | 2.723.445,08 | SIM | -30,17% |
TRUE SEC S.A. - CRI_21D0524613 | 2.156.858,16 | SIM | -38,38% |
TRUE SEC S.A. - CRI_21D0524613 | 308.122,59 | SIM | -31,92% |
VERT S/A - CRI_21D0696194 | 1.007.336,17 | SIM | 0,73% |
VERT S/A - CRI_21D0696194 | 251.834,04 | SIM | 0,28% |
VERT S/A - CRI_21D0696194 | 251.834,04 | SIM | 0,58% |
VERT S/A - CRI_21D0696194 | 503.668,08 | SIM | 0,22% |
TRUE SEC S.A. - CRI_21H0748748 | 1.508.237,17 | SIM | 0,55% |
VIRGOSEC - CRI_21H0888186 | 3.143.316,23 | SIM | 4,77% |
VIRGOSEC - CRI_21K0637078 | 2.037.773,49 | SIM | 1,89% |
VERT S/A - CRI_21L0329277 | 2.012.340,18 | SIM | 0,62% |
11.1 | Política de remuneração definida em regulamento: |
O Fundo terá uma Taxa de Administração fixa e anual equivalente a 0,80% (oitenta centésimos por cento) ao ano, calculada à razão de 1/12: (A) sobre o Patrimônio Líquido do Fundo; ou (B) sobre o valor de mercado do Fundo, caso suas cotas tenham integrado ou passado a integrar, no período, índices de mercado, cuja metodologia preveja critérios de inclusão que considerem a liquidez das cotas e critérios de ponderação que considerem o volume financeiro das cotas emitidas pelo Fundo, como por exemplo, o IFIX, calculado com base na média diária da cotação de fechamento das cotas de emissão do Fundo no mês anterior ao do pagamento da remuneração e que deverá ser pago ao Administrador, observado o valor mínimo mensal de R$ 15.000,00 (quinze mil reais), atualizado anualmente segundo a variação do IPCA, ou índice que vier a substituí-lo, a partir do mês subsequente à data de encerramento da Primeira Emissão. |
Valor pago no ano de referência (R$): | % sobre o patrimônio contábil: | % sobre o patrimônio a valor de mercado: |
493.869,09 | 1,09% | 1,09% |
12.2 | Diretor Responsável pelo FII |
Nome: | Danilo Christófaro Barbieri | Idade: | 43 |
Profissão: | Administrador de empresas | CPF: | 28729710847 |
E-mail: | dbarbieri@brltrust.com.br | Formação acadêmica: | Administrador de empresas |
Quantidade de cotas detidas do FII: | 0,00 | Quantidade de cotas do FII compradas no período: | 0,00 |
Quantidade de cotas do FII vendidas no período: | 0,00 | Data de início na função: | 01/04/2018 |
Principais experiências profissionais durante os últimos 5 anos |
Nome da Empresa | Período | Cargo e funções inerentes ao cargo | Atividade principal da empresa na qual tais experiências ocorreram |
BRL TRUST DTVM S.A | Desde 01/04/2016 | Sócio-Diretor | Administrador fiduciário |
Descrição de qualquer dos seguintes eventos que tenham ocorrido durante os últimos 5 anos |
Evento | Descrição |
Qualquer condenação criminal | |
Qualquer condenação em processo administrativo da CVM e as penas aplicadas | |