| Nome do Fundo/Classe: | RB CAPITAL I FUNDO DE FUNDOS -RESPONSABILIDADE LIMITADA | CNPJ do Fundo/Classe: | 34.027.774/0001-28 |
| Data de Funcionamento: | 20/02/2020 | Público Alvo: | Investidores em Geral |
| Código ISIN: | BRRFOFCTF001 | Quantidade de cotas emitidas: | 767.207,00 |
| Fundo/Classe Exclusivo? | Não | Cotistas possuem vínculo familiar ou societário familiar? | Não |
| Classificação autorregulação: | Classificação: TijoloSubclassificação: RendaGestão: AtivaSegmento de Atuação: Outros | Prazo de Duração: | Indeterminado |
| Data do Prazo de Duração: | Encerramento do exercício social: | 31/12 | |
| Mercado de negociação das cotas: | Bolsa | Entidade administradora de mercado organizado: | BM&FBOVESPA |
| Nome do Administrador: | BRL TRUST DISTRIBUIDORA DE TITULOS E VALORES MOBILIARIOS S.A. | CNPJ do Administrador: | 13.486.793/0001-42 |
| Endereço: | Rua Alves Guimarães, 1216, - Pinheiros - São Paulo- SP- 054100-002 | Telefones: | (11) 3509-0600 |
| Site: | www.apexgroup.com/apex-brazil/ | E-mail: | [email protected] |
| Competência: | 12/2025 |
1. |
Prestadores de serviços |
CNPJ |
Endereço |
Telefone |
| 1.1 | Gestor: RB ASSET MANAGEMENT LTDA. | 07.981.934/0001-09 | Av. Brigadeiro Faria lima, 1663 | (11) 0000-0000 |
| 1.2 | Custodiante: BRL TRUST DTVM S.A. | 13.486.793/0001-42 | R. Alves Guimarães, 1212 - Pinheiros -SP | (11) 3509-0600 |
| 1.3 | Auditor Independente: BAKER TILLY 4PARTNERS AUDITORES INDEPENDENTES LTDA. | 18.596.945/0001-83 | Rua Castilho, 392 - Conjunto 31 - Brooklin - SP | (11) 5102-2510 |
| 1.4 | Formador de Mercado: | ../- | ||
| 1.5 | Distribuidor de cotas: | ../- | ||
| 1.6 | Consultor Especializado: | ../- | ||
| 1.7 | Empresa Especializada para administrar as locações: | ../- |
| 1.8 | Outros prestadores de serviços¹: | |||
|---|---|---|---|---|
| Não possui informação apresentada. | ||||
2. |
Investimentos FII |
| 2.1 | Descrição dos negócios realizados no período | |||
| Relação dos Ativos adquiridos no período | Objetivos | Montantes Investidos | Origem dos recursos | |
| FII ALI CRED - ALZC11 | Beneficios Futuros | 126.800,57 | Capital | |
| FII KINEA HY - KNHY11 | Beneficios Futuros | 302.031,26 | Capital | |
| FII VRTM - VRTM11 | Beneficios Futuros | 70.044,72 | Capital | |
| FII MAUA RE - MCRE11 | Beneficios Futuros | 210.878,68 | Capital | |
3. |
Programa de investimentos para os exercícios seguintes, incluindo, se necessário, as informações descritas no item 1.1 com relação aos investimentos ainda não realizados: |
| O programa de investimento do Fundo para os exercícios seguintes seguirá a política de investimentos, em conformidade com o regulamento do Fundo. |
4. |
Análise do administrador sobre: |
| 4.1 | Resultado do fundo no exercício findo |
| No exercício social findo em 31/12/2025, o Fundo, foi apurado o lucro contabil no montante de R$ 14.228.386,74 |
| 4.2 | Conjuntura econômica do segmento do mercado imobiliário de atuação relativo ao período findo |
| Com base nas tendências atuais, espera-se que o mercado imobiliário continue a se recuperar e a se adaptar às novas demandas, apresentando crescimento moderado, especialmente nas regiões urbanas e em segmentos que priorizam sustentabilidade e tecnologia. A estabilidade econômica e políticas de incentivo ao setor serão fundamentais para sustentar esse crescimento. |
| 4.3 | Perspectiva para o período seguinte com base na composição da carteira |
| A perspectiva para o próximo período, considerando a composição de carteiras imobiliárias, aponta para um cenário de potencial valorização e estabilidade, dependendo da diversificação e do perfil dos ativos incluídos. Carteiras bem balanceadas, que combinam imóveis comerciais, residenciais e logísticos, tendem a oferecer maior resiliência diante de variações econômicas e de mercado. Além disso, a preferência por ativos localizados em regiões com forte crescimento econômico e infraestrutura consolidada pode impulsionar retornos positivos. No entanto, é importante monitorar fatores como a taxa de juros, a inflação e as tendências de demanda por diferentes tipos de imóveis, pois esses elementos podem influenciar a rentabilidade e a liquidez das carteiras imobiliárias no período seguinte. |
5. |
Riscos incorridos pelos cotistas inerentes aos investimentos do FII: |
| Ver anexo no final do documento. Anexos |
| 6. | Valor Contábil dos ativos imobiliários do FII | Valor Justo, nos termos da ICVM 516 (SIM ou NÃO) | Percentual de Valorização/Desvalorização apurado no período | |
|---|---|---|---|---|
| Relação de ativos imobiliários | Valor (R$) | |||
| FII AUTONOMY - AIEC11 | 933.948,75 | SIM | 0,00% | |
| FII AJ MALLS - AJFI11 | 455.559,26 | SIM | 0,00% | |
| FII ALI CRED - ALZC11 | 33.542,00 | SIM | 0,00% | |
| FII ALIANZA - ALZR11 | 2.453.729,10 | SIM | 0,00% | |
| FII BCIA - BCIA11 | 201.043,20 | SIM | 0,00% | |
| FII BLUE LOG - BLMG11 | 863.925,90 | SIM | 0,00% | |
| FII BRESCO - BRCO11 | 1.777.309,64 | SIM | 0,00% | |
| FII BC FUND - BRCR11 | 3.467.341,05 | SIM | 0,00% | |
| FII BTLG - BTLG11 | 407.725,80 | SIM | 0,00% | |
| FII CENESP - CNES11 | 133.562,43 | SIM | 0,00% | |
| FII CPSH - CPSH11 | 425.815,48 | SIM | 0,00% | |
| FII CAPI SEC - CPTS11 | 1.461.805,00 | SIM | 0,00% | |
| FII DAYC REMCI - DAYM11 | 432.780,48 | SIM | 0,00% | |
| FII DEVA FOF - DVFF11 | 284.410,43 | SIM | 0,00% | |
| FII GLPG CRI - GCRI11 | 739.061,40 | SIM | 0,00% | |
| FII GGRCOVEP - GGRC11 | 1.068.705,00 | SIM | 0,00% | |
| FII G TOWERS - GTWR11 | 1.004.632,00 | SIM | 0,00% | |
| GAZIT MALLS FII - GZIT11 | 1.296.187,71 | SIM | 0,00% | |
| FII HEDGEBS - HGBS11 | 1.264.640,00 | SIM | 0,00% | |
| FII CSHG URB - HGRU11 | 1.470.568,71 | SIM | 0,00% | |
| FII BREI - IBCR11 | 747.507,25 | SIM | 0,00% | |
| FII JS REAL - JSRE11 | 2.273.017,68 | SIM | 0,00% | |
| FII KINEA CR - KCRE11 | 1.135.254,87 | SIM | 0,00% | |
| FII KINEA RI - KNCR11 | 804.174,80 | SIM | 0,00% | |
| FII KINEA HY - KNHY11 | 1.024.604,50 | SIM | 0,00% | |
| FII KINEA SC - KNSC11 | 1.906.739,49 | SIM | 0,00% | |
| FII KINEA UNIQUE HY CDI - KNUQ11 | 1.204.481,00 | SIM | 0,00% | |
| FII MAUA RE - MCRE11 | 406.888,40 | SIM | 0,00% | |
| FII OURI JPP - OUJP11 | 562.462,53 | SIM | 0,00% | |
| FII PATR LOG - PATL11 | 842.728,24 | SIM | 0,00% | |
| FII PATRIA MALLS - PMLL11 | 156.702,36 | SIM | 0,00% | |
| FII PSEC PAX - PSEC11 | 1.115.230,35 | SIM | 0,00% | |
| FII VBI PRI - PVBI11 | 1.737.580,00 | SIM | 0,00% | |
| FII RBRHGRAD - RBRR11 | 771.491,70 | SIM | 0,00% | |
| FII RBR MULT - RBRX11 | 773.736,05 | SIM | 0,00% | |
| FII RBR PCRI - RBRY11 | 1.410.080,40 | SIM | 0,00% | |
| FII RIOB VA CI - RBVA11 | 2.005.506,15 | SIM | 0,00% | |
| FII RIOB RC - RCRB11 | 225.158,20 | SIM | 0,00% | |
| FII S VAREJO - SPVJ11 | 465.499,18 | SIM | 0,00% | |
| FII TG ATIVO - TGAR11 | 533.541,00 | SIM | 0,00% | |
| ITAU TEMPUS - TMPS11 | 1.187.189,04 | SIM | 0,00% | |
| FII URCA REN - URPR11 | 80.187,39 | SIM | 0,00% | |
| VALORA HEDGE FUND FII - VGHF11 | 802.284,18 | SIM | 0,00% | |
| FII VALORAIP - VGIP11 | 494.537,72 | SIM | 0,00% | |
| FII V2 PROP - VPPR11 | 123.143,75 | SIM | 0,00% | |
| FII FATOR VE - VRTA11 | 721.511,00 | SIM | 0,00% | |
| FII VRTM - VRTM11 | 814.422,34 | SIM | 0,00% | |
| FII WHG REAL - WHGR11 | 64.543,05 | SIM | 0,00% | |
| FII XP LOG - XPLG11 | 1.678.199,38 | SIM | 0,00% | |
| FII XP MALLS - XPML11 | 1.086.111,06 | SIM | 0,00% | |
| FII XP SELEC - XPSF11 | 91.389,62 | SIM | 0,00% | |
| FII ZAVIT C - ZAVC11 | 1.301.361,20 | SIM | 0,00% | |
| ZAVIT REAL ESTATE FII - ZAVI11 | 597.066,96 | SIM | 0,00% | |
| CRI_23H1023846 - TRUE SEC | 986.894,02 | SIM | 0,00% | |
| CRI_23H1023846 - TRUE SEC | 979.030,32 | SIM | 0,00% | |
| 6.1 | Critérios utilizados na referida avaliação |
| Entende-se por valor justo o valor pelo qual um ativo pode ser trocado ou um passivo liquidado entre partes independentes, conhecedoras do negócio e dispostas a realizar a transação, sem que represente uma operação forçada, conforme instrução CVM 516, Art. 7º §1º. |
| 7. | Relação de processos judiciais, não sigilosos e relevantes | ||||||
| Não possui informação apresentada. | |||||||
| 8. | Relação de processos judiciais, repetitivos ou conexos, baseados em causas jurídicas semelhantes, não sigilosos e relevantes | |||
| Não possui informação apresentada. | ||||
| 9. | Análise dos impactos em caso de perda e valores envolvidos relacionados aos processos judiciais sigilosos relevantes: |
| Não possui informação apresentada. |
10. |
Assembleia Geral |
| 10.1 | Endereços (físico ou eletrônico) nos quais os documentos relativos à assembleia geral estarão à disposição dos cotistas para análise: |
| Rua Alves Guimarães nº 1.216, Bairro Pinheiros, Cidade de São Paulo Estado de São Paulo
www.apexgroup.com/apex-brazil/ |
| 10.2 | Indicação dos meios de comunicação disponibilizados aos cotistas para (i) a inclusão de matérias na ordem do dia de assembleias gerais e o envio de documentos pertinentes às deliberações propostas; (ii) solicitação de lista de endereços físicos e eletrônicos dos demais cotistas para envio de pedido público de procuração. |
| A convocação da Assembleia Geral de Cotistas pelo Administrador far-se-á mediante correspondência encaminhada a cada Cotista, por meio de correio eletrônico (email), contendo, obrigatoriamente, o dia, hora e local em que será realizada tal Assembleia e ainda, de forma sucinta, os assuntos a serem tratados. |
| 10.3 | Descrição das regras e procedimentos aplicáveis à participação dos cotistas em assembleias gerais, incluindo (i) formalidades exigidas para a comprovação da qualidade de cotista e representação de cotistas em assembleia; (ii) procedimentos para a realização de consultas formais, se admitidas em regulamento; (iii) regras e procedimentos para a participação à distância e envio de comunicação escrita ou eletrônica de voto. |
| A convocação da Assembleia Geral de Cotistas deve ser feita com pelo menos 30 (trinta) dias de antecedência no caso de Assembleias Gerais Ordinárias e com pelo menos 15 (quinze) dias de antecedência no caso de Assembleias Gerais 30 Extraordinárias, contado o prazo da data de comprovação de recebimento da convocação pelos Cotistas. |
| 10.3 | Práticas para a realização de assembleia por meio eletrônico. |
| A convocação da Assembleia Geral de Cotistas pelo Administrador far-se-á mediante correspondência encaminhada a cada Cotista, por meio de correio eletrônico (email), contendo, obrigatoriamente, o dia, hora e local em que será realizada tal Assembleia e ainda, de forma sucinta, os assuntos a serem tratados. |
11. |
Remuneração do Administrador |
| 11.1 | Política de remuneração definida em regulamento: | ||
| A Taxa de Administração engloba os pagamentos devidos ao Custodiante e ao Escriturador, e não inclui valores correspondentes aos demais encargos do Fundo, os quais serão debitados do Fundo de acordo com o disposto neste Regulamento e na regulamentação vigente, e será equivalente a 0,20% (vinte centésimo por cento) ao ano, calculada à razão de 1/12: (A) sobre o Patrimônio Líquido do Fundo; ou (B) sobre o valor de mercado do Fundo, caso suas cotas tenham integrado ou passado a integrar, no período, índices de mercado, cuja metodologia preveja critérios de inclusão que considerem a liquidez das cotas e critérios de ponderação que considerem o volume financeiro das cotas emitidas pelo Fundo, como por exemplo, o IFIX, calculado com base na média diária da cotação de fechamento das cotas de emissão do Fundo no mês anterior ao do pagamento da remuneração e observado o valor mínimo mensal de R$ 15.000,00 (quinze mil reais), atualizado anualmente segundo a variação do IPCA, ou índice que vier a substituí-lo, a partir do mês subsequente à data de encerramento da Primeira Emissão. E a Taxa de Gestão será equivalente a 0,60% (sessenta centésimo por cento) ao ano, calculada à razão de 1/12: (A) sobre o Patrimônio Líquido do Fundo; ou (B) sobre o valor de mercado do Fundo, caso suas cotas tenham integrado ou passado a integrar, no período, índices de mercado, cuja metodologia preveja critérios de inclusão que considerem a liquidez das cotas e critérios de ponderação que considerem o volume financeiro das cotas emitidas pelo Fundo, como por exemplo, o IFIX, calculado com base na média diária da cotação de fechamento das cotas de emissão do Fundo no mês anterior ao do pagamento da remuneração. Parágrafo Segundo. O Administrador e o Gestor podem estabelecer que parcelas da Taxa de Administração e da Taxa de Gestão sejam pagas diretamente pelo Fundo aos prestadores deserviços contratados, desde que o somatório dessas parcelas não exceda o montante total da Taxa de Administração. Parágrafo Terceiro. A Taxa de Administração e de Gestão previstas neste artigo devem ser provisionadas diariamente (em base de 252 (duzentos e cinquenta e dois) dias por ano) sobre o valor do Patrimônio Líquido ou sobre o valor de mercado das Cotas do Fundo, conforme seja o caso, e pagas mensalmente, por período vencidos, até o 2º (segundo) dia útil do mês subsequente, sendo que o primeiro pagamento deverá ocorrer no 2º (segundo) dia útil do mês subsequente à data da primeira integralização de Cotas. | |||
| Valor pago no ano de referência (R$): | % sobre o patrimônio contábil: | % sobre o patrimônio a valor de mercado: | |
| 662.196,12 | 1,19% | 1,19% | |
12. |
Governança |
| 12.1 | Representante(s) de cotistas | |||
| Não possui informação apresentada. | ||||
| 12.2 | Diretor Responsável pelo FII | |||
| Nome: | Ernane Divino dos Santos Alves | Idade: | 49 | |
| Profissão: | Administrador de empresas | CPF: | 27499578852 | |
| E-mail: | [email protected] | Formação acadêmica: | Superior Completo | |
| Quantidade de cotas detidas do FII: | 0,00 | Quantidade de cotas do FII compradas no período: | 0,00 | |
| Quantidade de cotas do FII vendidas no período: | 0,00 | Data de início na função: | 13/08/2025 | |
| Principais experiências profissionais durante os últimos 5 anos | ||||
| Nome da Empresa | Período | Cargo e funções inerentes ao cargo | Atividade principal da empresa na qual tais experiências ocorreram | |
| Apex Holding Ltda | Desde 08/2025 | Diretor Executivo Adm Fiduciária e Produtos | Administrador fiduciário | |
| Descrição de qualquer dos seguintes eventos que tenham ocorrido durante os últimos 5 anos | ||||
| Evento | Descrição | |||
| Qualquer condenação criminal | ||||
| Qualquer condenação em processo administrativo da CVM e as penas aplicadas | ||||
| 13. | Distribuição de cotistas, segundo o percentual de cotas adquirido. | |||||
| Faixas de Pulverização | Nº de cotistas | Nº de cotas detidas | % de cotas detido em relação ao total emitido | % detido por PF | % detido por PJ | |
| Até 5% das cotas | 3.282,00 | 621.277,00 | 80,98% | 76,48% | 4,50% | |
| Acima de 5% até 10% | 1,00 | 58.030,00 | 7,56% | 7,56% | ||
| Acima de 10% até 15% | 1,00 | 87.900,00 | 11,46% | 11,46% | ||
| Acima de 15% até 20% | ||||||
| Acima de 20% até 30% | ||||||
| Acima de 30% até 40% | ||||||
| Acima de 40% até 50% | ||||||
| Acima de 50% | ||||||
14. |
Transações a que se refere o art. 34 e inciso IX do art.35, da Instrução CVM nº 472, de 2008 |
| Não possui informação apresentada. |
15. |
Política de divulgação de informações |
| 15.1 | Descrever a política de divulgação de ato ou fato relevante adotada pelo administrador, ou disponibilizar o link correspondente da página do administrador na rede mundial de computadores, indicando os procedimentos relativos à manutenção de sigilo acerca de informações relevantes não divulgadas, locais onde estarão disponíveis tais informações, entre outros aspectos. |
| A divulgação de ato ou fato relevante pela Administradora é realizada nos termos da regulamentação aplicável e seu conteúdo é disponibilizado no sistema Fundos.Net, vinculado à CVM e à B3, bem como no site da Administradora http://www.apexgroup.com/apex-brazil/ |
| 15.2 | Descrever a política de negociação de cotas do fundo, se houver, ou disponibilizar o link correspondente da página do administrador na rede mundial de computadores. |
| A negociação das cotas do Fundo é realizada exclusivamente por meio dos sistemas operacionalizados pela B3 - Brasil, Bolsa, Balcão S.A. |
| 15.3 | Descrever a política de exercício do direito de voto em participações societárias do fundo, ou disponibilizar o link correspondente da página do administrador na rede mundial de computadores. |
| www.apexgroup.com/apex-brazil/ |
| 15.4 | Relacionar os funcionários responsáveis pela implantação, manutenção, avaliação e fiscalização da política de divulgação de informações, se for o caso. |
| Ana Carolina Ferracciu Coutinho Moura - CNPJ 082.603.027-05 - Diretora responsável pelo Departamento Jurídico. |
| 16. | Regras e prazos para chamada de capital do fundo: |
| As regras e prazos para chamada de capital do Fundo, se houver, estarão previstas nos documentos relativos às ofertas de distribuição de cada emissão de cotas. |
| Anexos |
| 5. Fatores de Risco |
| 1. | A relação de prestadores de serviços de que trata o item 1.8 deve ser indicada quando o referido prestador de serviços representar mais de 5% das despesas do FII |