BANESTES RECEBÍVEIS IMOBILIÁRIOS FII - RESP LTDA 22219335000138 2015-05-14 Investidores em Geral BRBCRICTF009 6257873 false false Papel CRI Definida Outros Indeterminado 31/12 true false false true false BRL TRUST DTVM S.A 13486793000142 Rua Alves Guimarães 1216 Pinheiros São Paulo SP 054100-002 (11) 3509-0600 www.apexgroup.com/apex-brazil/ infolegal@apexgroup.com 2025-12-01 BANESTES DTVM S.A 28156057000101 Av. Princesa Isabel, 574 - ES (27) 3322-1300 BRL TRUST DTVM S.A. 13486793000142 R. Alves Guimarães, 1212 - Pinheiros -SP (11) 3509-0600 BAKERTILLY AUDITORES INDEPENDENTES 18596945000183 Ruas Castilho, 392, Brooklin, SP 3º andar (11) 5102-2510 CRI_20I0871906 - VIRGOSEC Benefícios futuros 4330036.25 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_20I0873273 - VIRGOSEC Benefícios futuros 1237153.21 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_20I0873600 - VIRGOSEC Benefícios futuros 1031152.81 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_24C2248334 - OPEASEC Benefícios futuros 1043546.32 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_24C2248334 - OPEASEC Benefícios futuros 5488652.31 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_24C2248334 - OPEASEC Benefícios futuros 3100194.97 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_24C2248334 - OPEASEC Benefícios futuros 3124909.37 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_24G2828590 - TRUE SEC Benefícios futuros 195689.36 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_24G2828592 - TRUE SEC Benefícios futuros 201084.32 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_24G2828593 - TRUE SEC Benefícios futuros 4020009.82 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_24G2828594 - TRUE SEC Benefícios futuros 3000000 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_25D0262185 - CANAL CIA DE SEC Benefícios futuros 15000000.01 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_25J2605770 - LEVERAGE CIA SEC Benefícios futuros 1617147.51 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_25J2605770 - LEVERAGE CIA SEC Benefícios futuros 1010717.19 Recursos próprios / emissão de cotas CRI_25L0159688 - OPEASEC Benefícios futuros 15000000.05 Recursos próprios / emissão de cotas O programa de investimento do Fundo para os exercícios seguintes seguirá a política de investimentos, em conformidade com o regulamento do Fundo. No exercício social findo em 31/12/2025, o Fundo, foi apurado um lucro contabil no montante de R$76.238.707,42 O ano de 2025 foi bastante desafiador sob o ponto de vista de cenário macroeconômico, com aumento das taxas de juros diante da elevação do nível de incertezas por questões internas, como a Política Fiscal e o aumento do endividamento e da inadimplência tanto das famílias quanto das empresas, e por questões externas como as tarifas de importações impostas pelos Estados Unidos. Contudo, apesar da volatilidade causada por essas questões, o BCRI11 encerrou o ano com resultados bastante positivos. O fundo distribuiu ao longo do ano um total de R$ 63,89 milhões em forma de rendimentos, correspondendo a R$ 10,21 por cota. Com dividend yield mensal sempre acima de 1%. No acumulado do ano entregou resultado de 137,41% do CDI líquido de IR e correspondente a IGP-M + 17,68%, também líquido. Superando com folga o benchmark de IGP-M + 6% a.a. Além do rendimento distribuído, a cota do fundo apresentou valorização de 14,38% no mercado secundário. Diante do cenário volátil e incerto de 2025, a gestão do fundo buscou mitigar riscos dos ativos presentes na carteira, renegociando prazos, condições de pagamento e recuperando créditos inadimplentes. Lembramos o caso do CRI Thermas São Pedro que apresentou inadimplência em junho deste ano e em outubro o CRI foi liquidado antecipadamente, com pagamento de prêmio adicional. Também temos o caso do CRI Skanix, que apesar de possuir um longo processo judicial em curso, já conseguimos recuperar aproximadamente R$ 7 milhões, dos R$ 11 milhões aportados no CRI. Além disso, foram adquiridos mais de R$ 52 milhões em novos CRI, renovando quase 10% da carteira, prezando por ativos com sólidas garantias. A perspectiva para o próximo período, considerando a composição de carteiras imobiliárias, aponta para um cenário de potencial valorização e estabilidade, dependendo da diversificação e do perfil dos ativos incluídos. Carteiras bem balanceadas, que combinam imóveis comerciais, residenciais e logísticos, tendem a oferecer maior resiliência diante de variações econômicas e de mercado. Além disso, a preferência por ativos localizados em regiões com forte crescimento econômico e infraestrutura consolidada pode impulsionar retornos positivos. No entanto, é importante monitorar fatores como a taxa de juros, a inflação e as tendências de demanda por diferentes tipos de imóveis, pois esses elementos podem influenciar a rentabilidade e a liquidez das carteiras imobiliárias no período seguinte. CRI_13F0056986 - HABITASEC SEC SIM 922057.96 0 CRI_13F0056986 - HABITASEC SEC SIM 6915434.74 0 CRI_13L0034539 - BARI SEC SIM 2745631.84 0 CRI_13L0034539 - BARI SEC SIM 2745631.84 0 CRI_13L0034539 - BARI SEC SIM 305070.2 0 CRI_15K0592011 - HABITASEC SEC SIM 6866414.25 0 CRI_15L0542353 - TRUE SEC SIM 2053325.12 0 CRI_16L0152594 - TRUE SEC SIM 6271853.9 0 CRI_17B0174140 - BARI SEC SIM 3873669.46 0 CRI_18F0879525 - TRUE SEC SIM 571238.16 0 CRI_18F0879525 - TRUE SEC SIM 380825.44 0 CRI_19B0177968_DU - NOVA SECURIT SIM 179497.23 0 CRI_19B0177968_DU - NOVA SECURIT SIM 1615475.1 0 CRI_19G0228153 - HABITASEC SEC SIM 25453.18 0 CRI_19G0228153 - HABITASEC SEC SIM 3537992.66 0 CRI_19G0801197_DU2 - VIRGOSEC SIM 4249047.84 0 CRI_19I0739560 - VIRGOSEC SIM 585622.11 0 CRI_19I0739560 - VIRGOSEC SIM 2129534.96 0 CRI_19I0739560 - VIRGOSEC SIM 1995108.06 0 CRI_19I0739560 - VIRGOSEC SIM 6187896.22 0 CRI_19I0739706 - VIRGOSEC SIM 1330225.61 0 CRI_19J0133907 - RBCAPITALSEC SIM 2455150.35 0 CRI_19J0713613 - HABITASEC SEC SIM 6573939.93 0 CRI_19K1003755 - GAIA SECURIT SIM 10323825.06 0 CRI_19L0882479 - TRUE SEC SIM 32190857.74 0 CRI_20F0755566 - SEC VERT S/A SIM 1814265 0 CRI_20F0755573 - CIA SEC DE CREDITOS FINANCEIROS VERT-2 SIM 108469.77 0 CRI_20F0755573 - CIA SEC DE CREDITOS FINANCEIROS VERT-2 SIM 1204547.11 0 CRI_20F0834225 - OPEASEC SIM 8006516.12 0 CRI_20G0684774 - FORTE SEC SIM 9214043.69 0 CRI_20I0871906 - VIRGOSEC SIM 4376510.66 0 CRI_20I0873273 - VIRGOSEC SIM 1250431.61 0 CRI_20I0873600 - VIRGOSEC SIM 1042220.21 0 CRI_20K0866670 - VIRGOSEC SIM 15761928.11 0 CRI_20L0504499 - FORTE SEC SIM 106757.43 0 CRI_20L0504499 - FORTE SEC SIM 9181139.74 0 CRI_20L0504499 - FORTE SEC SIM 3736510.35 0 CRI_21D0456641 - VIRGOSEC SIM 18812537.69 0 CRI_21D0737500 - TRUE SEC SIM 35964544.25 0 CRI_21F0568504 - VIRGOSEC SIM 16794751.46 0 CRI_21F0569265 - VIRGOSEC SIM 2544087.21 0 CRI_21F0950048 - FORTE SEC SIM 9466316.91 0 CRI_21F0950049 - FORTE SEC SIM 824762.28 0 CRI_21F1035597_DU2 - TRUE SECURITIZADORA S.A. 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Rua Alves Guimarães nº 1.216, Bairro Pinheiros, Cidade de São Paulo Estado de São Paulo www.apexgroup.com/apex-brazil/ A convocação da Assembleia Geral de Cotistas pelo Administrador far-se-á mediante correspondência encaminhada a cada Cotista, por meio de correio eletrônico (email), contendo, obrigatoriamente, o dia, hora e local em que será realizada tal Assembleia e ainda, de forma sucinta, os assuntos a serem tratados. A convocação da Assembleia Geral de Cotistas deve ser feita com pelo menos 30 (trinta) dias de antecedência no caso de Assembleias Gerais Ordinárias e com pelo menos 15 (quinze) dias de antecedência no caso de Assembleias Gerais 30 Extraordinárias, contado o prazo da data de comprovação de recebimento da convocação pelos Cotistas. A convocação da Assembleia Geral de Cotistas pelo Administrador far-se-á mediante correspondência encaminhada a cada Cotista, por meio de correio eletrônico (email), contendo, obrigatoriamente, o dia, hora e local em que será realizada tal Assembleia e ainda, de forma sucinta, os assuntos a serem tratados. Pela prestação dos serviços do Administrador, nos termos deste Regulamento e em conformidadecom a regulação vigente, o Fundo pagará uma Taxa Global de Remuneração equivalente a 1,00% (um por cento) ao ano calculado sobre o valor de mercado da Classe Única, sendo o valor de mercado da Classe Única calculado com base na média diária da cotação de fechamento das Cotas de emissão da Classe Única no mês anterior ao do pagamento da Taxa de Administração e Taxa de Gestão pelo Fundo, e a remuneração a ser paga deverá corresponder a, no mínimo, R$ 15.000,00 (quinze mil reais) por mês, atualizado anualmente pela variação acumulada do IGP-M a partir de 1º de março de 2015. No pagamento da Taxa Global de Remuneração observar-se-á as seguintes regras: (i) O valor da Taxa Global de Remuneração será dividido entre o Administrador e o Gestor da seguinte forma: (a) ao Administrador, o percentual de 0,2% (dois décimos por cento) da Base de Cálculo da Taxa Global de Remuneração sendo no mínimo, R$ 15.000,00 (quinze mil reais) por mês, atualizado anualmente pela variação acumulada do IGP-M a partir de 1º de março de 2015 e; (b) ao Gestor, o percentual de 0,8% (oito décimos por cento) da Base de Cálculo da Taxa Global de Remuneração. (ii) Os valores base mencionados acima serão atualizados anualmente, a partir da data de início das atividades da Classe Única, pela variação positiva do IPCA/IBGE, ou por outro índice que vier a substituí-lo. Parágrafo 1º. A Taxa Global de Remuneração será calculada e provisionada diariamente, por Dia Útil,considerado o ano de 252 (duzentos e cinquenta e dois) Dias Úteis, como despesa da Classe Única, e será paga mensalmente até o 5º (quinto) Dia Útil do mês subsequente. Parágrafo 2º. A Taxa Global de Remuneração não inclui as despesas com publicações de editais de convocação de Assembleias Gerais. Não estão incluídas, igualmente, despesas com a contratação de especialistas, tais como auditoria, fiscalização ou assessoria legal ao Fundo, entre outros. 4706995.44 0.0088 0.011 Ernane Divino dos Santos Alves 49 27499578852 ernane.alves@apexgroup.com Administrador de empresas Superior Completo 2025-08-13 0 0 0 Apex Holding Ltda Desde 08/2025 Diretor Executivo Adm Fiduciária e Produtos Administrador fiduciário A divulgação de ato ou fato relevante pela Administradora é realizada nos termos da regulamentação aplicável e seu conteúdo é disponibilizado no sistema Fundos.Net, vinculado à CVM e à B3, bem como no site da Administradora http://www.apexgroup.com/apex-brazil/ A negociação das cotas do Fundo é realizada exclusivamente por meio dos sistemas operacionalizados pela B3 - Brasil, Bolsa, Balcão S.A. www.apexgroup.com/apex-brazil/ Ana Carolina Ferracciu Coutinho Moura - CNPJ 082.603.027-05 - Diretora responsável pelo Departamento Jurídico. As regras e prazos para chamada de capital do Fundo, se houver, estarão previstas nos documentos relativos às ofertas de distribuição de cada emissão de cotas.