FII CAIXA CARTEIRA IMOBILIÁRIA RL 42066916000194 2022-03-16 Investidores em Geral BRCXCICTF005 2057726 false false Papel Híbrido Ativa Outros Indeterminado 31/12 true false false true false CAIXA ECONÔMICA FEDERAL 00360305000104 AVENIDA PAULISTA 750 9º ANDAR BELA VISTA SÃO PAULO SP 01310-908 (11) 2220 1848 www.caixa.gov.br geafi06@caixa.gov.br 2025-12-01 CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S/A 42.040.639/0001-40 AVENIDA PAULISTA, 750, 7º E 8º ANDAR, BELA VISTA, SÃO PAULO/SP, CEP 01310-908 (11) 3572 4600 ITAÚ UNIBANCO S/A 60.701.190/0001-04 RUA URURAÍ, 111, PRÉDIO B, TÉRREO, TATUAPÉ, SÃO PAULO/SP, CEP 03084-010 (11) 2740 2035 KPMG AUDITORES INDEPENDENTES 57.755.217/0001-29 RUA ARQUITETO OLAVO REDIG DE CAMPOS, 105, TORRE A, 6º, 7º, 8º, 11º E 12º ANDARES, VILA SÃO FRANCISCO, SÃO PAULO/SP, CEP 04711-904 (11) 3940 7882 GRUL11 GANHO PARA RENDA 72729.23 CAPITAL CPHH11 GANHO PARA RENDA 2393216.37 CAPITAL O programa de investimentos para os exercícios seguintes consiste na constante avaliação de potenciais ativos que atendam à Politica de Investimento do Fundo, assim como o monitoramento da carteira, visando alterações no portfólio que agreguem valor aos Cotistas. Em 2025 o Fundo apresentou desempenho robusto, com Dividend Yeld de 13,12% nos últimos 12 meses, impulsionado por distribuições mensais que variaram entre R$ 0,75 e R$ 0,90 por Cota ao longo do ano. No período, o Fundo registrou valorização de 20,66% na Cota de mercado, refletindo o fortalecimento dos ativos que compoêm sua carteira. O patrimônio líquido do Fundo atingiu R$ 178,6 milhões ao final de 2025, com valor patrimonial por Cota de R$ 86,84 e P/VP de 0,80, indicando negociação com desconto em relação ao valor patrimonial. A carteira manteve elevado nível de alocação imobiliária, com 93,75% investidos em cotas de outros FIIs reforçando seu caráter diversificado e focado em geração de renda. Em 2025, o mercado imobiliário e a indústria de Fundos de Investimento Imobiliários mostraram sinais de recuperação, após o ambiente adverso observado no ano anterior. A melhora do desempenho dos FIIs ficou evidente na valorização das cotas de diversos fundos, incluindo este Fundo, que registrou alta de 20,66% nos últimos 12 meses, indicando um movimento de retomada do apetite dos investidores pelo setor. Essa recuperação foi sustentada por um cenário de renda passiva mais atrativa, com dividend yelds robustos ao longo do ano. Do ponto de vista macroeconômico, as projeções para 2026 apontam para a continuidade de um ambiente de elevada incerteza, tanto no cenário internacional quanto no doméstico. Nos Estados Unidos, o Federal Reserve prevê apenas um corte adicional nos juros em 2026, mantendo uma postura cautelosa frente a uma inflação projetada de 2,4% e um crescimento do PIB revisado para 1,6%, evidenciando desaceleração econômica. No Brasil, o mercado projeta que a taxa Selic encerre 2026 em torno de 12,25%, com expectativas de inflação ajustadas para baixo e IPCA estimado em 4,06% além de um PIB previsto de 1,78%, reforçando um cenário de crescimento moderado e política monetária ainda restritiva. Nesse ambiente de juros e inflação elevados, entende-se que os FIIs de recebíveis continuam oferecendo maior previsibilidade de receitas, dado que suas estruturas de remuneração tendem a acompanhar a dinâmica dos índices inflacionários e das taxas de juros. Para os FIIs de tijolo, os fundamentos seguem sólidos, com níveis de ocupação e vacância estáveis e setores como varejo e lajes corporativas apresentando boa performance, como demonstrado no desempenho do mercado em 2025, onde fundos como o CXCI11 registraram aumento na geração de rendimentos e valorização de suas Cotas. Diante disso, continuam surgindo oportunidades de alocação em FIIs negociados abaixo do valor patrimonial, permitindo capturar prêmios de risco atrativos em ativos reais, mesmo em um cenário macroeconômico desafiador. BCRI11 SIM 2826585 0.1591 BRCR11 SIM 919000 0.1056 BROF11 SIM 1127548.8 0.2886 BTAL11 SIM 2687680 0.2263 BTLG11 SIM 3995651.25 0.6469 CACR11 SIM 3013658.06 -0.0774 CNES11 SIM 35400 0.6091 CXAG11 SIM 1537200 0.0659 CXCO11 SIM 1910228.88 0.1719 FVPQ11 SIM 2406306 0.6754 GARE11 SIM 5712891.72 0.0659 GRUL11 SIM 70511.13 0 HGLG11 SIM 1014779.55 -0.6377 HGRE11 SIM 3847534.26 0.197 HSML11 SIM 4627000 0.2692 IRIM11 SIM 2691712 0.0994 JSRE11 SIM 4387680 0.1657 KFOF11 SIM 783900 0.2275 KNCR11 SIM 2150200 0.0439 KNIP11 SIM 13581000 0.0027 KNUQ11 SIM 6658115 0.0103 KORE11 SIM 1095978.45 -0.1084 LVBI11 SIM 3404575.92 0.1558 NEWL11 SIM 4023250 0.1226 PATL11 SIM 5040320 0.354 PCIP11 SIM 8896848.96 0 PMLL11 SIM 3683400 0 PSEC11 SIM 3615639.15 0 PVBI11 SIM 3280000 0.0712 RBHY11 SIM 4876200 -0.0325 RBRL11 SIM 4982066.34 0.3811 RBRP11 SIM 1452100 0.1181 RBRR11 SIM 13243824.09 0.0582 RBRX11 SIM 2505000 0.0944 RBVA11 SIM 7361248.2 0.2725 RZTR11 SIM 2743720 0.136 TEPP11 SIM 2604000 0.0811 TGAR11 SIM 6045000 0.0533 TRBL11 SIM 3496529.1 -0.0049 VGHF11 SIM 4329685.5 -0.0512 VRTA11 SIM 10097850 0.0442 XPCI11 SIM 2863473.84 0.0617 XPML11 SIM 3782100 0.1064 Apuração de acordo com o valor de mercado em bolsa, ajustado pelos rendimentos dos ativos investidos, com base na cotação do dia 31/12/2025. AVENIDA PAULISTA, 750, 9º ANDAR, BELA VISTA, SÃO PAULO/SP, CEP 01310-908 www.caixa.gov.br E-mail: geafi06@caixa.gov.br; Telefone: (11) 2220 1848. Regulamento, Parte Geral, arts. 13 a 22. Anexo, art. 38 e §§. Regulamento, Parte Geral, arts. 13 a 22. Anexo, art. 38 e §§. Regulamento, Anexo, art. 13 e p.u. 1176071.41 0.0066 0.0083 RICARDO TROES 43 ANOS 311.948.148-32 deasq@caixa.gov.br ECONOMIÁRIO NÍVEL SUPERIOR COMPLETO 2023-06-15 0 0 0 CAIXA ECONÔMICA FEDERAL JUN/23 ATÉ O MOMENTO DIRETOR DE ADMINISTRAÇÃO FIDUCIÁRIA E SERVIÇOS QUALIFICADOS BANCO MÚLTIPLO COM CARTEIRA MÚLTIPLA CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S/A SET/21 A JUN/23 SUPERINTENDENTE NACIONAL DE RISCO, COMPLIANCE E GOVERNANÇAS GESTÃO DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS CAIXA ECONÔMICA FEDERAL OUT/19 A SET/21 GERENTE NACIONAL DE ADMINISTRAÇÃO FIDUCIÁRIA BANCO MÚLTIPLO COM CARTEIRA MÚLTIPLA NADA CONSTA NADA CONSTA Regulamento, Parte Geral, arts. 13 a 22. Anexo, art. 38 e §§. Regulamento, Anexo, art. 20 e §§. Regulamento, Parte Geral, art. 24. Fernando Henrique Augusto, Maurício Antônio Alves da Costa, Eliana Marques Lisboa e Fabrício Honorato Soares. Regulamento, Anexo, arts. 21 a 25.